为您找到与基金这么选择相关的共200个结果:
最近资本市场活跃,许多财蜜都在基金定投中获得了不错的收益。她理财一位已经有5年以上基金定投经验的财蜜,总结了她定投5年来的经验教训,给刚入门基金定投的财蜜一些借鉴。
起初2年,我傻乎乎的每个月1号投500元,从未间断,可看着收益帐单上的数字就感觉阵阵心寒,于是我开始关注投资类信息和咨询讲座,才知道原来定投可以每个月变化投资金额,只要方向看对,价格低时就多投点,价格高时就少投点,这样可以降低购买成本价。这以后的3年里,我开始勤快地变更投资额,以我定投的某只基金为例,只要价格跌到0.6元以下我就投进1000元,涨到0.6元以上就投500元或更少,才使得如今的帐本好看不少,不至于亏本赚吆喝。
浏览量:2
下载量:0
时间:
股票型基金是市场中常见的基金品种,也是投资者常用的理财工具,主要配置股票等权益类资产,按照股票型基金管理办法,股票型基金必须将60%以上基金资产主动投资于股票资产,属于风险较大的基金品种。股票型基金的种类很多,按照股票种类的不同分为优先股基金和普通股基金,按基金投资分散化程度可将股票型基金分为一般普通股基金和专门化基金,按基金投资的目的可将股票型基金分为资本增值型基金、成长型基金及收入型基金。投资者挑选股票型基金,可以主要考察盈利能力、抗风险能力和选股择时能力等三方面的表现。
中国证监会就修订《证券投资基金运作管理办法》公开征求意见。根据修订说明,拟将股票型基金仓位下限从60%提高到80%。初一看,似乎是提高了基金的持股仓位,给股市注入了资金,但细一想,这给投资者选择股票型基金带来一些新挑战。
股票型基金主要投资的是A股股票,随着市场涨跌,其净值基本是同步变化。如果想跑赢大盘或者在行业中取得收益率领先,那么选股和资金管理是两个决定性因素。从选股角度来说,每位基金经理的投资思路和逻辑不尽相同,因此很难一句话定义谁最准确。而对于一只大型基金来说,资金管理,也就是我们常说的仓位控制,经常对基金净值产生明显影响。
当市场处于明显的上升周期,基金仓位普遍较满;当市场进入下跌阶段,大家比的就是谁跑得快。很显然,一只持仓在60%左右的基金在下跌中所遭遇的损失要比一只仓位在80%以上的基金要小得多。新规实施之后,在下跌市中,股票型基金所遭受的损失很可能超越以往,这就要求基民对偏股型基金的选择多花点工夫。
面对成百上千只基金,我们追求的是尽量高的收益率和尽量小的风险,而一只基金能否取得良好成绩,关键在于基金经理的投资决策。一个好的管理人可以准确把握大势涨跌、市场热点,抓住盈利并且回避风险,给投资者带来良好收益。从历史基金业绩看,我们能找到这样的领军人物,他们管理的基金收益率总是名列前茅。因此,在购买基金之前,要花时间了解基金经理的情况,比如从业经验、历史业绩和投资理念。有条件的话,甚至可以去基金公司和管理人面谈,以获得更直观印象。
受到股票型基金仓位硬性提高的影响,管理者可以在仓位上腾挪的空间将非常有限,因此,股票型基金不可避免地会更多受到市场下跌的拖累,这提醒我们在购买股票型基金时,必须注意市场的涨跌节奏。在市场持续上涨阶段,由于基金以高仓位运作,净值虽然持续增长却冒着日后市场下跌时无法回避的风险,因此,在市场持续上涨了一段时间后,要谨慎购买偏股型基金,如果一定要买的话,可以购买一些混合型基金。而在市场下跌了一段时期,结合对大势的判断,有可能进入上涨周期时,可以适当买入股票型基金。
若股票型基金仓位提高,它将拥有与A股类似的波动特征,对于基民来说,可以根据市场涨跌高抛低吸。也就是说,在市场大幅上涨之后及时兑现一些股票型基金,而在市场持续下跌之后,逐步买回股票型基金,以获得投资收益的最大化。
浏览量:2
下载量:0
时间:
从专业的角度上讲,评价一只基金好坏是有标准的,目前市场上有多家公司进行基金评级,比较知名的有晨星基金评级、银河证券基金评级等。但它们的评价体系都 比较复杂,需要运用大量的数据进行统计运算,最终根据收益率、安全性、选股能力、择时能力等多项指标,对基金进行综合评定。然而,对于个人投资者来说,要 想构建一套基金评级系统并不现实,一方面,我们缺乏获取数据的便捷途径,就拿最基础的数据——基金净值来说吧,要想取得所有基金的历史净值,我们需要到每 家基金公司的网站上,去寻找每只基金的净值数据,每天基金还会发布新的净值,我们还要每天去更新,这个工作量就大的惊人。显然,这不应该是每个个人投资者 应该做的事情。
我们要做的事情是选择基金,而不是评价基金,因此,我们不必太关注基金的评价标准,而应该把目光集中在选择基金上。那么,怎么选择基金呢?首先,我们还是 要从需求出发,看看你的理财需求是什么?然后,根据需求选择基金的种类。如果希望对短期的资金进行打理,你可以选择货币基金、短债基金、短期理财基金等; 如果想追求长期的高回报率,你可以选择股票型基金;如果你想进行全球化投资,还可以选择QDII基金。
在选择好基金类型后,我们就要利用基金的评级了。通常,基金评级公司会根据基金的种类和过往业绩,给出星级评定,最高是5星,最低是1星。星级评定还会按 年限分,如1年期、3年期和5年期等。大多数人会在5星或4星基金中选择要投资的基金。根据以往的经验,当年业绩最佳的基金,在下一年度中往往会被其他基 金超越,因此我们可以在业绩中游偏上一点的基金中试试运气。当然,如果你打算长期投资,也可以在5年期的5星基金中寻找目标。
通往财务自由的道路上注定充满了艰难、曲折和困惑,财富的积累也绝非一蹴而就,而是需要一个长期积累和坚持的过程。正因如此,不少人把投资理财 之路比作是长征。
随着资本市场的逐步发展和日渐完善,市场上公募基金的数量也呈井喷式增长,目前可投资的基金已经近千只。面对如此众多的产品,投资者往往觉得无从下手:哪只基金才是“好”的基金呢?
从长期投资的角度来看,好的基金应该是在投资者可承受的风险范围内为投资者带来理想回报的产品。为了找到能够令自己满意的产品,投资者首先要对各只基金进行全面分析,深入了解其特征,以此为基础确定适合投资的品种。
目前市场上的基金从投资类型来分有很多种:主动股票型、被动指数型、偏股混合型、偏债混合型、债券型、货币市场型等等不一而足,同种类型的基金其风险收益特征也各有千秋:主动股票型基金中,有的在市场上涨时表现优异,有的在市场震荡时收益更高,有的擅长在结构市中把握机会,有的业绩稳定中长期收益较高。这就要求我们进一步挖掘基金的投资风格和风险收益特征。
从投资风格来看,区分各只基金的指标主要包括仓位、持股集中度、资产置换水平和估值水平等。
仓位是指股票在基金资产中的比重,仓位高的基金,其收益往往与市场波动的相关性较高;仓位偏低的基金,市场下跌时的防守能力一般比较出色。
持股集中度反映了基金投资的分散程度:持股集中度高的基金其业绩对重仓股的依赖性较大,持股集中度低的基金投资较为分散,易于抓住不同行业的投资机会。
资产置换率简而言之就是基金的换手率。一般认为换手率高的基金费用较高,不利于基金净值的增长。但也应该看到,在不同的市场环境下各板块的表现并不同步,这就要求基金保持一定的资产置换水平,否则不利于基金把握不断变化的投资机会。
估值水平反映了基金经理的投资偏好——估值水平高的基金往往更多的配置成长型股票,估值水平较低的产品其基金经理往往是大盘蓝筹股的拥趸。
基金的风险收益特征是其投资风格的最终反映,也是基金经理投资管理能力的体现。一般来讲,投资人有其固有的投资风格,因此基金更擅长那种市场环境也可以从其历史的风险收益特征中找到端倪。
即便如此,你还会碰到很多基金各方面表现都差不多的情况,这时候,你就要看管理它们的基金公司的情况了。选择基金公司主要看公司的口碑是否良好,管理的资 产规模有多大(通常管理规模大的公司投资管理能力较强),产品线是否丰富(方便以后进行基金转换)、产品创新能力是否强(未来有可能提供更多适合市场需求 的产品)等。通过这样的比较,你就可以很快锁定目标基金了。最后,在购买前,还要仔细阅读基金的相关文件,充分了解基金的风险后,再做出投资决定。
浏览量:2
下载量:0
时间:
投资基金日渐受到广大投资者的青睐,但却有人对基金公司收取不菲的申购、赎回费用的问题表示难以接受,从而影响了投资者的购买欲。其实,对于会理财的投资者来说,他们掌握了很多对投资基金的省钱窍门,使其投资顾虑始终不复存在。
近年来,股市的波动幅度较为明显,使众多投资者们对此担心不已。生活中,也有些投资者会说如果掌握购买或赎回的时机就好了,但现实的理财中,却有很多基民错失良机。那么,作为投资者,应该如何把握这一时机呢?
19世纪的美国大文豪马克·吐温曾说:“10月,是股票投资最危险的月份之一,其他最危险的月份是7月、1月、9月、4月、11月、5月、3月、6月、12月、8月和2月。”仔细算一下就会发现,其实12个月份都包含在内了。 内容来自dedecms
这自然是戏谑股市的变化无常和炒股的高风险,而基金亦是炒股票的,收益率也相应受股市波动影响。因而投资者会为选择购买基金的时点苦恼不已。
根据复苏期、扩张期、高涨期和衰退期四个景气循环判断,谷底提高债基、货基比例,复苏加大股票型基金比例
基金募集额飙升,股市有过热嫌疑,基金募集难,会为投资者提供更好的回报机会
根据自身投资目标设定的获利点和止损点来赎回基金
浏览量:2
下载量:0
时间:
投资基金选择好的基金很重要,那么如何选择好的基金呢,下面读文网小编告诉大家,
在投资者选择基金时,除了应重点关注基金本身的信息外,还应关注基金所属基金公司的相关信息。基金投资是将资产交给专业金融机构打理的投资方式,因此基金公司的投资研究实力与风险控制体系都会对投资者最终的投资效果起到非常大的影响。
股票型基金对基金经理及投资研究团队的要求很高,如何才能正确地分析市场未来的走势,进而在众多的股票中选择具有投资价值的股票,都是考验投资研究团队的重要因素;另一方面,基金公司是否具备完善、全面的风险控制体系,也是影响基金业绩的重要因素。
投资者获取这些信息的渠道,主要来自于基金公司的投资策略报告、内部交流资料以及基金公司旗下全部基金的长期历史业绩。
浏览量:2
下载量:0
时间:
配置型基金是理想的投资选择吗?今天读文网小编来带大家一起了解一下。配置型基金是指资产灵活配置型基金投资于股票、债券及货币市场工具以获取高额投资回报,其主要特点在于,基金可以根据市场情况显著改变资产配置比例,投资于任何一类证券的比例都可以高达100%。
配置型基金既投资股票又投资于债券,其风险收益特征既不同于高风险高收益的股票型基金,也不同于低风险低收益的债券型基金。这种基金主要的特点在于它可以根据市场情况更加灵活的改变资产配置比例,实现进可攻退可守的投资策略,投资于任何一类证券的比例都可以高达100%。中国新成立的基金中,大部分为配置型基金,至2004年8月20日,配置型基金家族已经有了51名成员。在这些配置型基金中,资产配置风格又呈现两类明显的差别:大部分基金持有较多的股票,因此在股市上涨的时候业绩较好;少部分基金则资产配置比较保守,持有较多的债券,因此其虽然在股市上涨的时候表现一般甚至落后,但在股市下跌的时候则显现出较强的抗跌性。股票型基金和配置型基金是关键是购买股票的比例和行业与区别,但都是投资于股票市场的。
由于狗年以来沪深股市的持续上涨,使得证券投资又成为“金猪年”最热门的话题。基金的赚钱效应吸引了新基民的大量涌入。不过业内专家提示,在“金猪年”中,投资单一股票型基金会有比较大的风险,持有一部分配置型基金,合理搭配自己的投资组合,是保持资产持续稳定增值的一个好方法。
在华尔街流传有一句古老的谚语,叫做“不要把鸡蛋放在一个篮子里”,这也是说明分散投资的重要性,但是,一些基金投资者总是希望能够买到“涨得最快”的基金,而盲目地把所有资产投入到单只股票型基金,与此同时,业绩压力也使得一些基金加大股票持仓比例,以风险换取收益,一旦股市下跌,这些基金会遭遇比较大的系统性风险,因为系统性风险是很难回避的,所以净值大幅缩水也在所难免。在前期股市下跌的过程中,损失最大的恰恰是持股比例很高的基金。
如果说投资股票型基金是为了获取收益的最大化,投资债券型基金是为了规避风险,那么投资配置型基金就兼顾了收益与风险,如刚刚进行大比例分红的银河稳健基金就是这样一款产品,这只基金最近一年回报率在晨星70只积极配置型基金和理柏17只平衡混合型基金均排名第一,并被晨星评为五星级基金。观察其去年四季度的持仓组合,可以看到其股票投资比例约为65%,债券投资比例约为35%,通过强制性的投资债券,为该基金持有人降低了投资风险,在一些高风险基金资产大幅缩水的时候,银河稳健基金表现出了良好的抗跌性。
应该说,“金猪年”的沪深股市想再现狗年的大幅上涨机会将很难,投资者通过投资基金获取暴利已成为一种奢望,市场在震荡中持续稳健上涨已成为共识,也是一个成熟市场健康运行的根本。对于追求资产稳健增值的投资者而言,在这样的市场环境中,配置型基金就成为投资的首选。
相信通过上面的学习,您一定对这个知识点有所了解,希望您能多学习这方面的知识,这样的话才可以在市场汇总如鱼得水。
读文网声明:期货资讯来源于合作媒体及机构,属作者个人观点,仅供投资者参考,并不构成投资建议。投资者据此操作,风险自担。
浏览量:3
下载量:0
时间:
在投资基金的时候选对基金才能够有好的收益,下面小编为大家献上几招,希望对大家投资有帮助。
主题投资方法相对于传统的股票投资具有更强的前瞻性及更大的灵活度,摒弃了传统的地域和行业概念,前瞻性地发掘经济体的长期发展趋势及趋势背后的驱动因素,进而能够将受惠的相关产业和上市公司纳入投资范围,分享该主题下的领涨行业和个股带来的丰厚收益。
不过,不同的管理人对主题投资方法的熟练运用程度不同,将会直接影响其投资收益。只有将国际流行的主题投资策略与中国市场特性相结合,立足本土、放眼全球,全方位把握主题投资机会,并与资产配置、行业及个股选择的自上而下的投资管理流程相融合,才更有可能将百姓密切关注并与中国经济发展密切相关的主题转变为投资者的现实收益。
国内最早一批从事主题投资的基金,如嘉实主题精选混合基金成功采用主题投资方法取得骄人业绩,不仅在今年上半年上证指数跌幅为26.82%的情况下获取了6.34%的正回报,稳居基金收益榜首,且自2006年7月成立以来截至今年11月5日总回报率为260.07%,得到了众多投资者青睐,资产规模已逾150亿。
浏览量:3
下载量:0
时间:
怎么去选择一种信的基金定投产品呢,下面小编能为大家分析一下。定投是一种基本的投资方法,主要的优势在于利用“平均成本”的方法,达成降低投资风险的目的。此外,定投可以形成强制储蓄的机制,尤其适合为达成一定的财务目标,如教育金储备、养老筹划等准备资金。
近期,定投的品种再添新军。汇丰中国推出了“汇丰代客境外理财计划(QDII)——开放式海外基金型月供计划”,在完成初次申购后,投资者可以通过开放式海外基金定投计划持续投资。值得一提的是,在此计划中,月供的投资额仅需超过人民币1000元。“开放式海外基金型月供计划”为投资者参与海外市场提供了新的渠道。
与传统的寿险产品相比,投连险的保费分作了保障账户和投资账户两个部分,投资者投入的资金会按照产品中所规定的比例进行分配。而在投连险产品中,越来越多的公司推出多种的期交方式来取代单一的趸交方式,也就是说,投资者也可以以定投的方式来进行投连险的投资。即使用期交的方式来缴纳保费,尤其是在股市震荡的环境中,期交投连险的产品也不断出新。期缴投连险的概念与基金的定投极为类似。期缴可以选择月缴、季缴、半年缴、年缴等,通过不同时间点入场,由此拉平成本,也可避免高进低出的风险。
与单纯投资于基金产品相比,投连险最大的优势显然在于它所提供的保障功能。事实上,在投连险产品中,由于风险保费的收取采用自然费率的方式,比定期寿险的费率还要低。因此,“投资者可以将省出的风险保费进入投资账户,从而用于投资,在长期内获得更佳的收益。”保险专家解释说。
由于投连产品与投资市场的相关性较大,波动性也比较强。因此定期定额的期缴方式,同样可以发挥出平均成本的作用,降低投资账户中所产生的风险。目前,很多保险公司都开设有投连险定投的功能,可以选择按月、按季度、按半年或是按年的缴费方式。
因此,如果家庭保障覆盖不全面,投资者倒不妨可以考虑一下,在你的定投计划中增加一些投连险产品。值得一提的是,由于投连险因为风险保费收得少,更多资金进入投资账户,因此即便若投保人出现暂时经济困难无法支付保费时,投连险也可以从投资账户中扣除资金用于支付当年应付保费,可以应付的年数更长,可以令保单维持更久的效力,防御性也很好。
不过,相比较之下,期缴的方式之下,投保前几年保险账户所产生的初始费用要高于趸缴的方式,有的期缴产品初始费用甚至是趸缴产品初始费用的十几倍。
浏览量:2
下载量:0
时间:
当股指最大跌幅在40%附近的时候,分级基金B份额的亏损额已经接近九成。下面读文网小编来告诉大家分级基金为什么会这么惨。
以国企改B为例,在2015年先是下跌约八成后重新折算至1元,然后价格又跌至0.7元附近,投资者的损失超过85%,损失惨重。作为专家理财的公募基金,为什么会如此惨淡?本栏认为,分级基金往往在概念热门时进场买股,追高操作属于常态,这或许是分级基金表现欠佳的重要原因。
什么是分级基金?即一家基金的投资者分为两类,一是A类投资者,他们投入资金,获取固定的投资收益;另一种是B类,他们投入的资金承担全部投资风险,支付A类投资者的固定收益,获取基金经营的全部利润。可以理解为A类投资者把钱借给B类投资者炒股,B类投资者支付给A类投资者利息。
于是这就构成了B类投资者更高的投资风险。也是B类投资者亏损率高于大势跌幅的原因之一。但显然这并非B类份额亏损特别巨大的全部原因,因为B类份额的亏损率已经超过了股指跌幅的两倍,这并不正常。
本栏注意到,分级基金的名称多为主题类投资,例如国企改革B、军工B等,即这些基金都是在市场出现了投资热点之后才成立基金募集资金,那么当分级基金开始买入这些热门股票的时候,这些题材股的股价已经到达高位区域,追高买入的结果恰好是高位被套。
在一个热点达到高潮时,分级基金进场,当热点退潮时,由于分级基金要遵守基金设立时的投资方向,故还要继续持有这些正在下跌过程中的股票,如此一来,分级基金想不惨烈也是很难实现的。
例如国企改革概念,现在已经被投资者认可的国企改革概念股,必然是被市场已经充分挖掘的,股价尚未启动的股票是不可能被列入国企改革概念股名单的,这是分级基金的死穴,除非是赶上连续上涨的超级牛市,否则分级基金注定要让投资者悲哀。
有什么办法能够改变这一状况呢?本栏认为,不应该对分级基金规定过于细致的投资方向。分级基金的投资范围向股票型基金靠拢,不规定投资方向,什么国企改革、军工、创业板,基金经理认为什么能赚钱就买什么,只有这样,才能让分级基金发挥出其杠杆优势,而不会成为高位接盘的接盘侠。
此外,管理层也应该给予公募基金投资股指期货更多的支持,例如公募基金可以不受股指期货的交易限制,可以享受套期保值的低保证金率,让基金可以通过股指期货市场进行资产配置和规避风险,这也是让公募基金趋利避害的渠道。
拓展阅读 分级基金的模式
股票(指数)分级基金的分级模式主要有融资分级模式、多空分级模式。债券型分级基金为融资分级。货币型分级基金为多空分级。
分级模式 | 子基金类型 | 子基金特点 | 分拆比例、初始份额杠杆 |
融资分级(股债分级) | 约定收益A类 | 有约定收益、定期折算分红 | 股票型一般A:B比例为50:50(B类2倍初始杠杆)或40:60(B类1.67倍初始杠杆),债券型70:30(B类3.33倍初始杠杆) |
杠杆份额B类 | 当净值小于或大于某数值有不定期折算,大部分没有定期折算 | ||
多空分级(蝶式分级) | 杠杆份额B类 | 有定期折算(每3个月到1年),当净值小于或大于某数值有不定期折算 | 主要为指数型。B:C比例为2:1(B类初始杠杆2倍,B≤0.3或B≥2元不定期折算;C类初始杠杆负1倍) 或3:1(B类初始杠杆2倍,B≤0.3或B≥1.5元不定期折算;C类初始杠杆负2倍) |
反向杠杆C类 | 有定期折算(每3个月到1年)和不定期折算,与母基金涨跌成反比 |
浏览量:2
下载量:0
时间:
怎样选择指数型基金呢?这是很多人的问题,下面读文网小编来告诉大家。
选择指数型基金的方法一、弄清指数编制方法,选择合适自己的指数基金。
比一般股票型基金更复杂的是,选择指数型基金一定要搞清楚不同基金所投资的指数的编制方法。关于指数的编制方法可以参考我的拙著《开放式基金投资教战守册》。然后你要知晓自己的投资偏好。比如,比较激进的投资者可以选择标的为中小板指数的基金;大盘成长型偏好者可以选择以沪深300为标的的指数基金;希望规避行业周期风险的投资者可以选择标的为MSCI中国A股的基金……
如,一般的投资者可以寻找LOF基金场内外的差价以套利;而资金实力雄厚、又有足够的时间的投资者则可以等待ETF基金套利机会的出现。
浏览量:3
下载量:0
时间:
在投资中很多人并不是专业的投资人每天就只投资,很多人还有自己的工作,那么就要选择长投短炒的投资了,下面读文网小编来告诉大家长投短炒选择什么基金?
截至2015年2日,沪深300指数的整体平均市盈率约为14.98倍。从历史市盈率比较来看,沪深300指数15倍的市盈率已经处于历史底部区域。从长期投资角度而言,现在不但不应该盲目赎回,而应该逐步进行战略建仓。
指数基金作为一种被动投资工具,目标是跟踪指数的变化,给投资者提供一个指数收益的投资工具。与其他主动管理的股票基金相比,它放弃了战胜指数、提供超额收益的机会,但也避免了输于指数的风险。
指数基金的第一个优势是投资蓝筹股组合。指数成分股集中了市场最优质的蓝筹股票,整体投资价值明显高于非成分股。以沪深300指数为例,300只成分股产生的净利润占全部上市公司净利润90%以上,平均每股收益和净资产收益率等指标明显高于市场平均水平。
另一个优势在于低成本。指数基金管理成本和交易成本低于其他主动型基金,一般来说,每年大约可以节约2%的成本。不要小看每年2%的差别,通过复利的累积,效果是非常惊人的。
第三个优势在于投资管理的透明化。指数基金是投资管理最透明的基金,投资组合基本上是复制目标指数的,投资组合中每一个股票的投资比例就是该股票在指数中所占的权重。所以,投资指数基金投资者不用关心指数基金的仓位和投资组合,因为指数基金是满仓操作,投资组合与指数几乎完全一致。
对长期投资资金来说,指数基金长期收益相对稳定,成为长期资金配置的首选。海外养老金一般配置40%左右的资金作为核心资产配置,指数基金近20年来的快速发展正是得益于长期资金的不断流入。对养老、子女教育等长期资金和广受投资者欢迎的定期定额投资来说,可以适当配置一定比例的指数基金。
对偏好快进快出的短线波段操作来说,指数基金也是较好选择。在波段操作过程当中,投资者除需要判断市场的方向以外,投资品种的选择也非常重要,很多情况下指数的上涨都来自权重成分股的贡献。
浏览量:2
下载量:0
时间:
什么是指数型基金?指数型基金的分类有哪些?怎样选择指数型基金?下面读文网小编来告诉大家。
现实中,不同指数也许有轮番涨跌的可能。比如,在某一个时期,可能深100指数好于上证50指数,而在另一段时间可能刚好相反。如果这种可能真的存在,那么,在不同时期你可以买入不同表现的指数基金。比如,你应该买入涨幅落后的指数基金或者跌幅更大的指数基金而不是去追涨杀跌。
浏览量:3
下载量:0
时间:
首次购买基金怎样选择品种?有什么需要特别注意的地方?下面读文网小编来告诉大家。
投资者在购买基金时,首先要慎重选择开放式基金的品种和所属公司。购买前要查阅基金的相关资料,掌握基金的基本情况、投资方向、预期收益和风险等提示。以下以开放式基金为例来说明:
一般情况下,基金的投资者会涉及三种税金:(1)所得税,针对投资者的红利和资本利得征收。(2)交易税,基金在交易时需要交纳的税金。(3)印花税,交易中的有关单据须交纳的税金。我国目前对个人投资者的基金红利和资本利得暂未征收所得税,对机构投资者获得的投资收益应并入企业的应纳税所得额,征收企业所得税。基金的投资对象是证券市场,基金的管理人在进行投资时已经交纳了证券交易所规定的各种税率,所以投资者在申购和赎回开放式基金时也不需交纳交易税。对投资者买卖基金,暂时免征印花税。
浏览量:4
下载量:0
时间:
近期证监会宣布IPO重新开闸,对打新基金来说本应该是好事,但业内人士分析,打新规则的更改或令打新基金未必能再现以前风光。下面读文网小编来告诉大家
IPO重启的概念
IPO重启就是重新启动新股发行。IPO是Initial Public Offerings的缩写,中文意思是首次公开募股,也就是首次公开发行股票,简单说就是发行新股。在A股历史上,共有7次暂停IPO后的6次重启事件。历次IPO重启带来的价值外冲击对指数都很难产生系统性影响,过往7次IPO由暂停到重启的统计数据显示,上证指数首日、首周、首月的超额收益均未体现出明显的趋势变化,但历史规律只是一个概率事件,不是必然结果。
其中,有两个变化备受关注:其一,取消现行新股申购预先缴款制度,改为确定配售数量后再进行缴款;其二,明确规定公开发行股票数量在2000万股以下且无老股转让计划的,应通过直接定价的方式确定发行价格,全部向网上投资者发行,不进行网下询价和配售。
事实上,打新基金的收益高低主要与中签率和新股在持有期间的回报率有关。在新规则下,打新资金的利用效率提高,打新的中签率可能会降低,取消预缴款的政策使得打新基金空仓打新的优势不再;同时新的IPO规则下小盘股直接定价发行,使得以往一二级市场的差价缩小,再对打新基金的收益率造成影响。而在原有的规则下,打新基金可以利用资金规模优势保证网下中签率,规模越大的打新基金往往更容易获配成功,如今规模越大反而成为负担。
目前有些基金公司为了防止基金原有持有人收益率被稀释,有意控制打新基金规模的增长。例如,国投瑞银基金近期宣布旗下新机遇、新价值、优选收益和新动力这4只打新基金从11月10日起暂停3万元以上大额申购。
但总体来说,在一级市场中,以打新基金为代表的机构投资者部分优先权犹存,打新基金作为绝对收益品种依然值得投资,其相对于货币基金、纯债基金等品种的优势还是比较明显的。
根据东方财富choice金融终端统计,目前市场上参与过打新的基金有527只。各类基金公司也在IPO重启后极力宣传自己的打新产品,而在当前时点下,投资者在选择打新基金时应关注哪几点呢?
首先,基金规模不宜过大。新规则下规模过大会摊薄打新收益率,而太小则意味着打新资金量少,中签率也会受到影响。业内人士表示10亿元至15亿元为佳,超过30亿元以上最好不要考虑。
其次,选择历史打新命中率较高的打新基金。打新基金打中新股的水平参差不齐,其中南方避险增值基金(202202.OF)打中新股数量最多,该基金一年以来命中新股数量高达123只。而有281只打新基金仅命中不到10只新股,占比53%。
对投资者来说,最关注的莫过于打新收益率了,而上述南方避险增值基金的收益率仅为1.37%。易方达科汇灵活配置(110012.OF)打新收益率倒是位居榜首,为9.63%,但它只打中过1只新股,不能称作典型的打新基金。
由此看来,有些打新基金明明命中多只新股,却净值增长缓慢;而有些基金虽然净值翻了几倍,但打中的新股很少。投资者在选择打新基金时应综合考虑新股命中次数和打新收益率两个指标。其中,海富通养老收益(519050.OF)、工银瑞信绝对收益(000667.OF)与鹏华弘泰灵活配置(206001.OF)两项指标表现均不错。
另外值得注意的是,从基金类型来看,打新基金以混合型基金为主。通常来说,混合型基金对各类资产的配置比例可以灵活控制。据业内人士预计,未来打新基金的运作模式可能会发生改变,将变为大量配置债券,而配置新股将作为一种收益增强策略以博取利润空间。也就是说,打新基金与债券型基金的差别可能会逐步缩小。
最后,还是要看基金管理人的投研水平。随着IPO规则的改变,基金管理人显然又迎来了新的考验。
浏览量:2
下载量:0
时间:
选择定增基金需关注哪些问题呢?定增基金是什么意思呢?定增基金有哪些优点?下面读文网小编来告诉大家。
定向增发是上市公司向符合条件的少数特定投资者非公开发行股份的行为,目前规定要求发行对象不得超过10个,发行价不得低于基准日前20个交易日市价的90%,发行股份12个月内(大股东认购的为36个月)不得转让。其基本特点如下:
数据显示,截至12月30日,A股市场2015年完成定增数量772次,较2012年增长220%;实际募集资金规模1.19万亿元,较2012年增长373.6%。定向增发作为融资方式的一种,在资本市场的重要程度正逐渐增强,预计这一加速趋势还将延续。同时,定向增发的门槛依旧维持在高水平,融资规模超过20亿元的定增项目逐渐增加,目前约占整个定增市场的20%,单笔超2亿元的高门槛让许多投资者望而却步。尤其是在2015年国企改革的大背景下,很多央企定增都开出了单笔5亿元甚至以上超大单,个人投资者参与定向增发需要借助机构来完成。
浏览量:2
下载量:0
时间:
基金相对股票而言风险较小的投资方式,那么怎么发现好基呢?下面,读文网小编和您一起分享选择好基金技巧的相关内容。以供参考。
今年上半年,股票以及股票型基金的回报率令投资者倍感心里“美滋滋”,非理性的人们根本不理“投资有风险,入市须谨慎”的风险提示,盲目的跟随购买。但自从6月12日股市冲上5178点之后,股市便开始一路下滑,最低跌至2850点,多数投资者都体验了“坐过山车”的感觉,最后落得个严重亏损,后悔莫及。
真实经验让他们只关注收益,他们忘记了他们积累下这么多财富的背后曾经冒了多少风险、曾经有过多少个担惊受怕的不眠之夜。钱来的太快太迅猛,让收益飞,谁有时间关心风险为何物。在金融世界中,收益和风险是平衡对等的。一分风险一分收益,风险大的投资,其收益可能较大;风险小的投资,其收益可能较小。钱就是钱,你承担了多大的风险就得到多少收益,这是财富管理所必须遵守的基本规则。
控制风险的最好方法就是构建适合自身风险承受能力的基金投资组合。一定要永远记住:不要将基金当成是暴富的工具,要将基金当成是改善和提升生活水准的理财工具,在风险可控的情况下,提高收益预期。资产配置的确定是基金组合的关键。要对自己的风险承受能力和理财目标进行分析,投资与风险承受能力相匹配的产品,分析不同类型基金各配置多少比例,然后再进行购买。在进行科学的基金选择中,偏股型、偏债型、平衡型、货币型基金都是必不可少的,这样能达到分散整个基金组合的综合风险。一般说来,风险承受能力低的人,在货币基金、债券基金要配置多些,风险承受能力高且净流入资金多的人,在偏股型基金配置多些,风险承受能力适中,追求中长期稳定收益的人,在平衡型基金要配置多些。选好不同类型基金配置比例,其也是对自己投资风格的再认识。
好的基金公司长得啥样?
基金公司的品牌好、知名度高、股东背景好、没有违规记录、客户服务好等是衡量的主要标准。
首先,选择基金管理公司需要看它的诚信度。诚信尽职可以从媒体上看一下这个公司以往它有没有违规的操作,如果说常常受到证监会的处罚,又有一些违规操作,我觉得这样的公司不能给您带来一个安全的信誉保障,大家也要小心。
其次选择基金管理公司看它的管理能力和业绩的表现。您可以看以往它所管理的基金,它的业绩是什么样子的,所要承受的本人所承受的风险,这些是不是匹配,预期的收益是否匹配。
再次看基金管理公司风险控制能力。金融类的企业最大的问题可能就是风险,一个公司它的风控能力如果很强可以给您带来50%以上的投资的成功保障。
最后一个您还要看一下基金管理公司的服务。比如说它的客服及资料,还有办的一些理财课堂它与客户的交流是否很顺畅,当您遇到问题时它是否能及时的解决,这些都是要参考的因素。
总之,好基金公司的特征是:管理的资产规模大、创新能力强、产品线齐全、口碑好、业绩好的基金多。尤其强调一点,在基金大排行中,前1/3梯队里名字出现最频繁的基金公司是上上之选。大公司能够聚集人才组成优秀团队,大公司能引来优秀的基金经理,好的基金经理又能管出一只好基金。如果一家基金公司旗下的所有基金产品长期业绩都不错,应该认为这个公司的整体投资研究水平比较高。
浏览量:2
下载量:0
时间:
开放式基金包括一般开放式基金和特殊的开放式基金。如何选择和购买开放基金呢?下面是读文网小编为大家带来的开放基金的相关内容,欢迎阅读。
认购费率低,后端收费比前端收费更合算,而且逐年递减,持有5年以上一般就快接近零了。所以认购就相当于股市的原始股,合算,而申购就相当于追涨杀跌,不合算。
我还设了两道止损线:一是只要净值跌破0.936元,二是运行一年半还不分红,就果断“割肉”赎回。对于那些持续稳定增长、一年至少两次分红的,则长期持有,而且从中选出一只最好的永久持有,看看它最终为我创造多少财富。
基金过往是否 一直保持良好的业绩。
浏览量:4
下载量:0
时间:
市场上的基金有很多不同的类型。而同类基金中各只基金也有不同的投资对象、投资策略等方面的特点。在选择基金时,你就必须从基金的分享和收益,投资者年龄和收入等各个方面进行考虑,以便做出选择,找到适合自己的哪一个基金。那么根据不同的选择标准,就会的出不同的选择结果。下面主要从三个方面为大家讲述,来帮助大家选择适合自己的基金。
投资期限为5年以上的长期投资,可以投资与股票型基金这类风险系数比较大的产品。这样既可以抵御一些投资价值短期波动的风险,又可获得长期增值的机会,预期收益率会比较高。保本基金也是在一定的投资期内(如3年或5年)为投资者提供一定比例的本金回报保证,不到期限就不能保本,因此,也适合长期投资。时间的长短在投资进程中是非常重要的,因为它直接决定了投资者的投资行为。投资者要了解自己的手中闲置资金可以运用的期限。
投资期限2-5年的中期投资,除了股票类基金这类风险高的基金产品,还要加入一些收益比较稳定的的债权型或平衡型基金,以获得比较稳定的现金流入。但是,由于买进卖出环节都要交纳手续费,一定要事先算好收益成本。
投资期限在2年以下的短期投资,投资的重点就应该放在债券型基金、货币市场基金这类低风险、收益稳定的基金产品上。特别是货币基金流动性几乎等同于活期存款,又因其不收取申购、赎回费用,投资者在用款的时候可以随时赎回变现,在有闲置资金的时候又可以随时申购,堪称短期投资者的首选。
上面几个因素,对于基金的选择是有很大的影响的,所以最好就结合自身的情况,针对这几个方面进行考量,才能够选择出适合自己的基金。
浏览量:2
下载量:0
时间: